搜索结果: 1-10 共查到“理论经济学 VAR模型”相关记录10条 . 查询时间(0.089 秒)
采用2007年1月 ~ 2016年9月的全国季度数据，建立VAR模型，应用格兰杰因果检验、脉冲响应分析和方差分解等方法，对互联网金融背景下金融发展和经济增长之间的关系进行实证研究。研究发现：互联网金融通过提升整体金融发展水平而非改善金融结构来促进经济增长；金融发展水平、融资结构、互联网金融的正向变化和银行集中度的下降会促进经济增长；金融发展水平对经济增长的方差贡献较大，其次是互联网金融和融资结构，...
选取2007 ~ 2015年的月度数据，通过建立VAR模型、协整检验、脉冲响应分析、方差分解等方法分析影子银行体系对货币政策各层次的影响效果。结果显示：信贷渠道是我国主要的货币传导渠道；影子银行体系能够创造信用和影响货币政策传导机制，影子银行体系的扩张削弱了货币政策工具的效力。影子银行的扩张降低了中介目标的可控性、相关性和可测性，使M2统计值不能完全反映市场真实的货币供给量，同时影子银行可以为中小...
本文利用VAR模型研究经济增长与货币发行量、银行信贷规模、税收收入之间的动态关联性关系。通过格兰杰检验得出结论：经济增长和银行信贷规模互为格兰杰因果关系；货币供应量是经济增长的格兰杰原因，但经济增长不是货币供应量的格兰杰原因；经济增长和税收收入相互之间不存在格兰杰因果关系。同时，通过脉冲响应分析得出结论：经济增长对货币供应量的扰动会产生正向的并且递增的响应，对信贷规模和税收收入的扰动会产生负向的并...
成都市城乡收入差距与经济增长的VAR模型
城乡收入差距 经济增长 VAR模型 协整分析 Granger因果检验
2014/1/9
以成都市城镇居民消费水平与农村居民消费水平的比例作为城乡收入差距衡量指标，以按第三产业分的人均地区生产总值衡量经济增长，通过建立VAR模型、协整分析和Granger因果检验，从消费水平的角度估计经济增长与城乡收入差距的关系.成都市第三产业的发展对城乡收入差距的牵动作用十分显著，政府通过发展战略与增长方式的调整，对通货膨胀进行严格控制，推进现代农业建设，有可能使城乡收入差距缩小与经济增长和谐一致.
提出了一种多元厚尾分布情形下的外汇期权组合非线性VaR模型.用多元混合正态分布来描述汇率回报分布厚尾特征,推导出多元混合正态分布情形下的反映外汇期权组合价值变化的矩母函数;
在此基础上, 利用特征函数和矩母函数关系,进一步将概率分布的Fourier-Inversion方法和数值积分近似计算的迭代算法------自适应Simpson法则发展到多元混合正态分布情形下的外汇期权组合非线性VaR模型中,...
基于VAR模型的房地产市场与股市关系研究
VAR模型 房地产市场 股市关系
2010/4/9
近几年，股票市场和房地产市场波动比较大，2007年A股经历了有史以来最大的牛市，股价不断攀升，同时房价也是增长迅速，而到了2008年，由于金融危机的冲击，股市与房地产市场又不断下跌，因此，很容易让人们想到，股市与房地产市场之间有没有联系？是股市影响房地产市场的，还是房地产市场影响股市，影响的大小有多少？研究股票市场与房地产市场之间的关系对于投资者如何在房地产与股市之间安排投资组合，以及对防范金融风...
金融风险度量模型---VaR模型及其发展
度量模型 金融风险
2008/11/21
近20年来，随着世界经济一体化的发展及衍生工具市场的迅猛发展，金融市场得到了迅猛地发展，同时也带来了市场波动性的加剧和市场风险的复杂化。为了防范和控制金融风险，加强和完善金融风险管理，诞生了各种结合金融工程理论和数学方法的风险计量和管理工具。其中，VaR（Value-at-risk）风险管理技术可以测量风险，即将风险定量化，是目前金融市场风险管理的主流方法，在国际金融市场上得到了广泛的应用...
为了克服多元厚尾分布情形下的非线性VaR数值计算的困难,用多元Laplace分布来描述汇率回报分布厚尾性,引入风险函数转换技术和关于多维Laplace多重积分近似计算的结果,来解决多元Laplace分布情形下的反映外汇期权组合价值变化的矩母函数问题;进一步将重要抽样技术发展到多元Laplace分布情形下的外汇期权组合非线性VaR模型中,使得该情形下不再是稀有事件Monte Carlo模拟,从而减少...
VAR模型框架下外商直接投资时滞效应的动态分析
外商直接投资
2007/8/7
【摘要】本文分析并确定了外商直接投资促进我国经济增长的作用途径，利用VAR模型从实证角度对这种促进作用在传导过程中的时滞效应进行了细致分析。结果显示：首先，FDI可以通过资本形成、贸易创造、产业联系、技术外溢、产业结构和制度变迁六条途径促进经济增长，但其直接、间接效应的发挥需要东道国一定的经济发展水平作为其内生基础；其次，在不同途径上FDI的促进作用时滞期不...
VaR 模型中流动性风险的度量
2007/8/7
摘要：虽然传统的VaR模型已经被广泛应用于度量价格风险和信用风险，但是对流动性风险度量的考虑不多。本文归纳总结了关于如何把流动性风险度量纳入VaR模型已有的研究成果，并结合中国股票市场的实际特点，建立了一个对流动性风险进行调整的VaR模型，用以度量中国股票的价格风险和流动性风险。本文还以沪深两市的A股为样本进行了实证分析，结果证明考虑了流动性风险后，流动性差...